Der Chefvolkswirt der genossenschaftlichen DZ Bank, Stefan Bielmeier, will die private Altersvorsorge in Deutschland umkrempeln und zugleich auf eine belastbare Basis stellen. Anlass sind die extrem niedrigen Zinsen, die dazu führen, dass Sparern Zinseinnahmen wegbrechen, die sie eigentlich für die Daseinsvorsorge im Alter eingeplant hatten.

Bielmeiers pfiffige Idee: Der Staat soll den Bürgern einen Teil seiner eigenen Zinsersparnis zurückgeben. Denn die fällt dank der rapide gesunkenen Beträge, die er für die Tilgung und den Zinsdienst seiner öffentlicher Schulden aufbringen muss, mittlerweile beträchtlich aus

Die DZ Bank schlägt vor, eine staatliche Altersvorsorge-Sparzulage für alle Bürger in Deutschland einzuführen. Sie soll die bisherige Arbeitnehmer-Sparzulage ersetzen. Die nötigen Fördermittel würden aus einem neu einzurichtenden staatlichen Altersvorsorge-Fonds stammen. Dieser sollte mit den freiwerdenden Mitteln aus der staatlicher Zinsersparnis gespeist werden. Hierzu verpflichtet sich der Staat, bei der Emission von neuen Schuldverschreibungen parallel zu den Zinszahlungen einen fixen Teil der Zinsersparnis an den Fonds zu überweisen.

Einer für alle
Zulagenberechtigt wären grundsätzlich alle Bürger mit entsprechenden Verträgen von Geburt an. Bielmeier empfiehlt, den Zulagensatz einkommensabhängig zu staffeln. Als Grundmenge für den neuen "Volksfonds"sollten alle Anlageprodukte anerkannt werden, die prinzipiell zur Altersvorsorge geeignet sind und die sicherstellen, dass eine Auszahlung erst bei Renteneintritt erfolgt. Die Bürger müssten außerdem in der Lage sein, jederzeit Produkte oder Anbieter zu wechseln. In gewisser Weise ähnelt die Idee in Grundzügen dem praktizierten Vorbild in Schweden.

Zu den Vorteilen des selbsterdachten Konzepts zählt der DZ-Bank-Ökonom die Puffer- und Kapitalakkumulationsfunktion des Altersvorsorge-Fonds, den geringen bürokratischen Aufwand, die Glättung zinsbedingter Ausgabenschwankungen in den Staatshaushalten und die Möglichkeit langer Ansparzeiten. So könnten Bürger auch mit kleinen Sparbeträgen oder bei Ausfallzeiten ordentliche Vermögen für die Altersvorsorge aufbauen. (fp)