FONDS professionell Deutschland, Ausgabe 4/2019

Nachhaltige Alternative im globalen Aktien- segment PA R T N E R - P O R T R Ä T EB-ÖKO-AKTIENFONDS KONTAKT EB – Sustainable Investment Management GmbH Kohlenstraße 132 34121 Kassel Tel.: ..................... +49/561/450 603 37 33 Mobil: ........................... +49/171/622 77 45 E-Mail: ...................... oliver.mueller@eb-sim.de Tel.: ..................... +49/561/450 603 37 34 Mobil: ........................... +49/171/622 75 51 E-Mail: .................. rainer.ottemann@eb-sim.de Internet: ................................... www.eb-sim.de ANZEIGE • Fotos: © Evangelische Bank eG FIRMENPORTRÄT Die EB-SIM, eine 100-prozentige Tochter der Evangelischen Bank eG, der größten Kirchenbank Deutschlands, betreut mit rund 20 Mitarbeitern zirka 4,5 Milliarden Euro in 93 Mandaten bzw. Fonds. Das wertebasierte Asset Management bildet seit mehr als 30 Jahren eines der Kerngeschäftsfelder der Evangelischen Bank und wurde im Dezember 2018 als eigenständiges Geschäftsfeld aus- gegründet. Der Sitz der EB-SIM GmbH ist in Kassel. Das Unterneh- men wird von Helmut Kotschwar und Ulrich Nötges geleitet. Alle Anlagekonzepte des Unternehmens entsprechen mindestens den Kriterien des EKD-Leitfadens für ethisch-nachhaltige Geldanlagen. Darüber hinaus orientiert sich das Portfoliomanagement der EB-SIM bei seinen Investitionen an den 17 Zielen der Vereinten Nationen für eine nachhaltige Entwicklung (SDGs). Oliver Müller Senior Client Relationship Manager Rainer Ottemann Senior Client Relationship Manager D er EB-Öko-Aktienfonds (WKN 971682) investiert weltweit in diejenigen Unter- nehmen, die in ihrer jeweiligen Branche und Region unter ökologischen und ökonomi- schen Aspekten positiv bewertet sind. Dabei werden erfolgreich ökonomische, nachhaltige und insbesondere ökologische Investitionsziele kombiniert. Mit seiner länder-, branchen- und währungs- übergreifenden Ausrichtung bietet der EB-Öko- Aktienfonds Anlegern eine nachhaltige Alterna- tive im globalen Aktiensegment. Beitrag zur Erreichung der SDGs Grundlage für den Investmentprozess der EB-SIM ist ein breites Fundament aus ökono- mischen und nachhaltigkeitsbezogenen Daten, deren hohe Datenqualität durch die Zusam- menarbeit mit führenden Researchpartnern gewährleistet wird. Aufbauend darauf werden die einzelnen Unternehmen aus ökologischer und ökonomischer Perspektive bewertet. Hier- bei fließen modernste Entwicklungen der Nach- haltigkeitsdebatte in den Investmentprozess ein, unter anderen wird für Einzeltitel deren Wirkungsgrad hinsichtlich der Sustainable Development Goals (SDGs) bewertet. Zunächst werden Unternehmen, die mit ih- rem Geschäftsmodell den Nachhaltigkeitsgrund- sätzen der EB-SIM nicht genügen, aus dem In- vestmentuniversum ausgeschlossen. Anschlie- ßend erfolgt mit den verbleibenden Unterneh- men eine faktorbasierte Unternehmensbewer- tung. Nachhaltigkeitsfaktoren verbes- sern Chance-Risiko-Verhältnis Die ökologischen Faktoren werden unter Berücksichtigung ihres Beitrags zur Erreichung der SDGs sowie unter besonderer Würdigung der ökologischen Unternehmensdaten ausge- wählt. Nachhaltigkeitsfaktoren kommen gezielt zur Reduzierung von Extremrisiken, zum Bei- spiel Reputationsrisiken, zum Einsatz. Die Aus- wahl ökonomischer Faktoren orientiert sich an neuesten wissenschaftlichen Erkenntnissen. Auf Basis dieser mehrdimensionalen Bewer- tung wird unter Berücksichtigung von Vorgaben zur aktiven Risikobegrenzung das Portfolio zusammengesetzt. Der Investmentfokus liegt somit auf dem ökologischen Profil des Portfolios und der Opti- mierung des Chance-Risiko-Verhältnisses unter Zuhilfenahme von Nachhaltigkeitsfaktoren. Da- bei werden regelmäßige Ausschüttungen und ein langfristiges Kapitalwachstum angestrebt. Auf der Suche nach ertragsorientierten Anlagemöglichkeiten geht es nicht mehr nur darum, spezialisierte Unternehmen mit ökonomisch attraktivem Chance-Risiko Verhältnis zu identifizieren. Es gilt außerdem, mit dem Portfolio Wirkung zu entfalten und eine gesellschaftliche Verantwortung wahrzunehmen. Genau hier setzt die auf Nachhaltigkeit spezialisierte EB – Sustainable Investment Management (EB-SIM) an. QUANTITATIVER INVESTMENTPROZESS DER EB-SIM berücksichtigt ökonomische und ökologische Faktoren Fragestellung: Wie sind die einzelnen Unternehmen wirtschaftlich aufgestellt? Faktoren: • >20 Einflussfaktoren über die einzelnen Kategorien verteilt • Dynamische Gewichtung Datenquellen: • Bloomberg • Ratingagenturen • Research EB-Öko- Aktienfonds Umwelt Wert Größe Rentabilität Wachstum Momentum Risiko Ziele für ökologi- sche und nachhaltige Entwicklung Multi-Faktor- Modell Fragestellung: Wie ökologisch ist das einzelne Unternehmen aufgestellt? Faktoren: • >10 Einflussfaktoren • Öko-SDG-Mapping • Dynamische Gewichtung Datenquellen: • MSCI • ISS • ESG Ö k o n o m i s c h e D a t e n Ö k o l o g i s c h e D a t e n