FONDS professionell Deutschland, Ausgabe 1/2015

PARtnER-PoRtRät Z ahlreiche Schwellenländer befinden sich heute im Vergleich zu den Industrielän- dern in einer soliden finanziellen Lage. Die Ratingagenturen honorieren dies, indem sie vielen Schwellenländern ein Investment- Grade-Rating bescheinigen. Der JB Emerging Markets Investment Grade Bond Fund nutzt die Chancen, die sich durch das wachsende Anlageuniversum ergeben. Er investiert vor- wiegend in Schwellenländeranleihen, die von Investment-Grade-Emittenten in Hartwährung herausgegeben werden. Gerade für Anleger, die sich bei ihrer Vermögensallokation an Ratingbeschränkungen halten müssen, ist der Fonds ein idealer Zugang zur Anlageklasse. Attraktive Kupons Schwellenländeranleihen in Hartwährung bieten Anlegern zudem attraktive Kupons im Vergleich zu anderen festverzinslichen Anlagen. So schneidet der JB Emerging Markets Invest- ment Grade Bond Fund in Bezug auf die Kupons sowohl gegenüber Investment-Grade- Unternehmensanleihen* (in USD bzw. EUR) als auch gegenüber US- und Euro-Staats- anleihen** klar besser ab. Konkret liegt der Nominalzins des Fonds per Ende Januar 2015 bei 6,38 Prozent, während beispielsweise US-Unternehmensanleihen 3,33 Prozent und ihre europäischen Pendants gerade noch 1,43 Prozent abwerfen. Aktives Management Der JB Emerging Markets Investment Grade Bond Fund wird von einem Team mit sehr erfahrenen Anlageexperten nach einem klar aktiven und disziplinierten Ansatz verwaltet. So werden die Portfoliokomponenten sorgfältig ausgewählt, und es wird ein breites Spektrum an Ländern berücksichtigt. Der Ansatz ist auf Diversifikation und die Verbesserung der lang- fristigen Renditen ausgerichtet. In den letzten 12 Monaten (per Ende Januar 2015) erreichte der Fonds beispielsweise eine Rendite von 9,21 Prozent; seit Lancierung liegt er 2,70 Prozent im Plus. Er rangiert sowohl über ein als auch über zwei Jahre im ersten Quartil der Morningstar-Vergleichsgruppe. Per Ende Januar ist das Portfolio zu knapp 65 Prozent im BBB-Segment und zu rund 27 Prozent in Anleihen mit A-Rating investiert. In Bezug auf die Länder setzt sich das Portfolio hauptsächlich aus lateinamerikanischen Emit- tenten zusammen, gefolgt von Emittenten aus den Regionen Asien sowie Zentral- und Ost- europa. *BofA ML 7–10 Year US resp. Euro Corporate Index **BofA ML 7–10 Year US Treasury resp. Euro Government Index A member of the GAM group Exclusively managed by Swiss & Global AM Julius Bär EM invEstMEnt GradE Bond Fund Fondsdaten Chancen bei Invest- ment-Grade-Anleihen ANZEIGE • Foto: © Swiss & Global Asset Management Der JB Emerging Markets Investment Grade Bond Fund erschließt den Zugang zum Potenzial der Schwellenländer und konzentriert sich dabei auf die Investment-Grade-Ratingkategorien. Anleger profitieren von den vergleichsweise hohen Kupons. % -10 -8 -6 -4 -2 0 2 4 6 2013 2015 2014 JB BF EM Investment Grade ‐ USD / B JPM EMBI Global Diversified Inv. Grade Wertentwicklung Wertentwicklung seit Lancierung (per 28. Februar 2015) Die vergangene Performance ist kein Indikator für die laufende oder künftige Wertentwicklung. Die Performancewerte sind ohne die bei Ausgabe und Rücknahme von Anteilen anfallenden Kommissionen und Kosten gerechnet. Der erhobene Ausgabeaufschlag von maximal 3 % mindert den zur Anlage zur Verfügung stehenden Betrag und reduziert damit die Performance. Entsprechendes gilt für sonstige Kommissionen und Kosten beim Erwerb, Halten und bei der Rücknahme von Anteilen, insbesondere etwaigen Depotgebühren. Quelle: Swiss & Global AM, Bloomberg Julius Baer Multibond – Emerging Markets Investment Grade Bond Fund Fondsdomizil: Luxemburg Rechtsform: SICAV und als OGAW zugelassen Anteile B: kumulierend Anteile C: kumulierend, für institutionelle Anleger ISIN Anteile B: LU0854727632 ISIN Anteile C: LU0854727715 Basiswährung: USD Verfügbare Währungen: USD, EUR, CHF Aktiviert seit: 11.1.2013 Benchmark: JPM EMBI Global Diversified Inv. Grade Management Fee (B): 0,90 % p.a. Management Fee (C): 0,55 % p.a. Zahlstelle: DekaBank Deutsche Girozentrale, Frankfurt am Main Informationsstelle: Swiss & Global Asset Management Kapital AG, Frankfurt am Main • Der Fonds investiert vorwiegend in Schwellenländeranleihen mit Investment- Grade-Rating in Hartwährung • Die Positionierung des Portfolios und die Länderauswahl werden aktiv auf den Konjunkturzyklus abgestimmt • Interessantes Diversifikationspotenzial dank geringer Korrelation zu anderen Anlageklassen und dem europäischen Aktienmarkt • Erfahrenes Investmentteam, das seit mehreren Jahren einen überzeugenden Leistungsausweis aufweist Das Wichtigste auf einen Blick: Swiss & Global Asset Management Kapital AG Taunusanlage 15 60325 Frankfurt am Main Tel.: . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 069/50 50 50-111 Fax: . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 069/50 50 50-120 E-Mail: . . . . . . . . . . . info-ffm@swissglobal-am.com Internet: . . . . . . . . . . . . . . . www.jbfundnet.com Kontakt Alexander Gerstadt, Vorstand Swiss & Global Asset Management Kapital AG Die Angaben auf dieser Seite gelten weder als Angebot noch als Anlageberatung. Sie dienen lediglich zum Zwecke der Information. Für die Richtigkeit und Vollständigkeit der Angaben wird keine Haftung übernommen. Die in diesem Dokument enthaltenen Meinungen und Einschätzungen können sich ändern und geben die Ansicht von Swiss & Global Asset Management unter den derzeitigen Bedingungen wieder. Anlagen sollen erst nach der gründlichen Lektüre der aktuellen Verkaufsunterlagen sowie nach einer Beratung durch einen unabhängigen Finanz- und Steuerspezialisten getätigt werden. Die Verkaufsunterlagen sind in deutscher Sprache, kostenlos und in Papierform bei der Informationsstelle erhältlich. Der JULIUS BAER EMERGING MARKETS INVESTMENT GRADE BOND FUND ist ein Subfonds der Julius Baer Multibond (SICAV nach Luxemburger Recht) und ist in Deutschland zum öffentlichen Vertrieb zugelassen. Zahlstelle: DekaBank Deutsche Girozentrale, Hahnstraße 55, D-60528 Frankfurt am Main; Informationsstelle: Swiss & Global Asset Management Kapital AG, Taunusanlage 15, D-60325 Frankfurt am Main. Swiss & Global Asset Management ist nicht Teil der Julius Bär Gruppe.