FONDS professionell Deutschland, Ausgabe 3/2016

Eine flexible Allokation von europäischen Aktien und Geldmarktinstrumenten (0 bis 100%) kombiniert mit einer umfassenden Einzeltitelselektion. Die jeweilige Aktienquote wird flexibel gesteuert und kontinuierlich im Hinblick auf das mögliche Ertrags- und Risikoprofil adjustiert. Bei starken Marktschwankungen kann der Aktienanteil zudem über liquide Derivate teilweise oder ganz abgesichert werden. Grundsätzlich hängt die Investitionsquote auch davon ab, welche Titel tatsächlich den Selektionskriterien des Portfolio Managements genügen. Nur die unserer Mei- nung nach attraktivsten Unternehmen aus dem Mid- und Large Cap Bereich können sich qualifizieren. Ende Juli fanden somit nur 16 ausgewählte Aktien Berücksichti- gung im Fonds. Kern des Investmentprozesses ist eine umfassende Fundamentalanalyse. Gesucht werden günstig bewertete Unternehmen, die über verschiedene Marktphasen hin- weg selbstfinanziert wachsen und für Anleger nachhaltig Mehrwert erzielen können. Makroökonomische Einschätzungen spielen bei diesem Ansatz keine Rolle. Damit grenzt sich Oddo ProActif Europe bewusst von herkömmlichen, oft Anleihe-domi- nierten Asset-Allokation Produkten ab. Nicht nur für Anleger, die Anleihen nach Jahren der Rallye nun zunehmend vor- sichtiger einschätzen, könnte Oddo ProActif Europe aufgrund der äußerst geringen Zinssensitivität eine interessante Alternative darstellen. Vielmehr hat der Fonds seit vielen Jahren erfolgreich unter Beweis gestellt, dass man mit flexibler Allokation und konsequenter Einzeltitelauswahl aktienähnliche Renditen erzielen kann, ohne den entsprechend großen Schwankungen unterworfen zu sein. Oddo ProActif Europe (CR- EUR) konnte in den letzten 5 Jahren (per 29. Juli 2016) eine Rendite von durchschnittlich 6,6% p.a. erzielen und schlug damit seinen Refe- renzindex (50% Euro Stoxx 50 NR + 50% EONIA TR: 2,9%) deutlich. Aufgrund der Performance und des potenziell attraktiven Risiko-Return Profils wird Oddo ProActif Europe von Morningstar als einer der besten Fonds in der Vergleichsgruppe Flexi- ble Allocation EUR mit 5 Sternen bewertet. Oddo ProActif Europe verfolgt einen einfachen und bewährten Ansatz Produktinformation für professionelle Investoren Über Oddo Meriten AM Oddo Meriten AM ist die Vermögens- verwaltungssparte der Oddo Gruppe und vereint die Aktivitäten der Oddo Meriten AM S.A. und der Oddo Meriten AM GmbH. Mit einem unter Darstel- lung des gemeinsamen Marktauftritts verwalteten Vermögen von 41 Mrd. EUR (Stand: 30.06.2016) und 276 Mitarbeitern ist Oddo Meriten AM zu einem deutsch-französischen Unter- nehmen und zu einem der führenden unabhängigen Vermögensverwalter der Eurozone geworden. Als Spezia- list für die europäischen Märkte bietet Oddo Meriten AM seinen Kunden eine attraktive Auswahl an leistungsfähigen Anlagelösungen in wichtigen Anlage- klassen. Kontakt Oddo Meriten Asset Management GmbH Herzogstraße 15 40217 Düsseldorf www.oddomeriten.eu Wichtige Kundeninformation Vorliegendes Dokument wurde durch die Oddo Meriten Asset Management GmbH (Oddo Meriten AM), die der Aufsicht der Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (BaFin) unter- liegt, erstellt. Es dient nur zur Information und stellt weder ein Angebot noch eine Grundlage für einen Vertrag zum Kauf oder Verkauf eines Wertpapiers oder sonstigen Finanzinstruments oder eine Basis für den Abschluss oder die Vermittlung eines Geschäfts durch Oddo Meriten AM dar. Die Wertentwicklung der Vergangenheit ist keine Garantie für künftige Renditen. Dieses Material ist nur für professionelle Kunden bestimmt und nicht zur Aushändigung an Privatkunden gedacht bzw. darf von diesen nicht als Entscheidungsgrundlage herangezogen werden. Diese Publikation dient als Marketinginstrument. Die gesetzlichen Anforderungen zur Unvoreingenommenheit von Finanzanalysen sind nicht eingehalten. Ein Verbot des Handelns der bespro- chenen Finanzprodukte vor der Veröffentlichung dieser Darstellung besteht nicht. Sollte Oddo Meriten AM Rabatte auf Verwaltungsvergütungen von Zielfonds oder anderen Vermögenswerten als Rückvergütung erhalten, so trägt sie dafür Sorge, dass diese dem Investor bzw. dem Fonds zugeführt werden. Erbringt Oddo Meriten AM Leistungen für ein Investmentprodukt einer dritten Gesellschaft, so erhält Oddo Meriten AM hierfür eine Vergütung von dieser Gesell- schaft. Typische Leistungen sind das Investment Management für oder der Vertrieb von Fonds anderer Investmentgesellschaften. Üblicherweise berechnet sich die Vergütung als prozentualer Anteil an der Verwaltungsvergütung (bis zu 100%) des betreffenden Fonds bezogen auf das durch Oddo Meriten AM verwaltete oder vertriebene Fondsvolumen. Hieraus kann das Risiko einer nicht interessengerechten Beratung resultieren. Die Höhe der Verwaltungsvergütung kann dem Verkaufsprospekt des jeweiligen Fonds entnommen werden. Auf Anfrage werden wir Ihnen weitere Einzelheiten hierzu mitteilen. STOXX Limited (“STOXX”) ist die Quelle der in diesem Dokument genannten STOXX-Indizes und der darin enthaltenen Daten. STOXX war bei der Herstellung und Aufbereitung von in diesem Bericht enthaltenen Informationen in keiner Weise beteiligt und schliesst für solche Informationen jede Gewähr und jede Haftung aus, einschliesslich für ihre Genauigkeit, Angemes- senheit, Richtigkeit, Vollständigkeit, Rechtzeitigkeit und Tauglichkeit zu beliebigen Zwecken. Jede Verbreitung oder Weitergabe solcher Informationen, die STOXX betreffen, ist untersagt. Copyright © Morningstar. Alle Rechte vorbehalten. Kundenbetreuung Wholesale Business Tel: 0800-9626-800 fondsvertrieb@oddomeriten.eu Jährliche Wertentwicklung (12 Monate rollierend) von 29.07.11 31.07.12 31.07.13 31.07.14 31.07.15 bis 31.07.12 31.07.13 31.07.14 31.07.15 29.07.16 Fonds 5,5% 13,3% 3,0% 15,9% -3,5% 0,2% Referenzindex -5,3% 11,0% 7,9% 9,4% -6,8% -2,7% YTD Performance nach Kosten. Referenzindex: 50% Euro Stoxx NR + 50% EONIA TR. Daten per 29.7.2016