FONDS professionell Deutschland, Ausgabe 3/2020

O ftmals sind sie sogar schon die Gewin- ner von heute. Denn in der Coronakrise zeigt sich, dass grüne Anlagestrategien den Börsencrash besser abgefedert haben. Unternehmen, die in ihren Geschäftsmodellen ESG-Faktoren – also Umwelt, Soziales und Unternehmensführung – beachten, zeigen sich resilienter und damit erfolgreicher. „Um diese herauszufiltern, setzen wir auf ei- nen systematischen Ansatz, der Finanzanalysen mit Klimadaten der Unternehmen kombiniert“, erläutert Riedl. Quantität und Qualität der Wirkung weist das innovative BayernInvest-ESG-Reporting aus, das alle wichtigen Daten und Fakten trans- parent und übersichtlich darstellt und analysiert. „Durch unseren stringenten Investmentansatz hat der Fonds den Vergleichsindex seit Jahres- beginn 2020 um knapp 11,9 Prozent über- troffen“, so Riedl. So hat der Fonds bis Ende Juli 2020 um rund 5,6 Prozent zugelegt, wohin- gegen das Referenzportfolio rund 6,3 Prozent verloren hat. Auch auf Sicht von zwölf Monaten ist der Fonds vorn: Er hat ein Plus von 11,3 Prozent zu verzeichnen, die Benchmark hat sich nur leicht um ein Prozent erhöht. Nachhaltige Kettenreaktion Die Performance zeigt: Nachhaltige Unter- nehmen werden besser in der Lage sein, die Risiken einer sich wandelnden Umwelt und Gesellschaft erfolgreich zu meistern. Letztendlich geht es hier um einen Effekt, der sich selber verstärkt: Je mehr Unternehmen nachhaltig wirtschaften und ihrerseits wieder mit genau solchen zusammenarbeiten, desto stärker und damit auch stabiler werden sich diese Un- ternehmen zukünftig entwickeln. „Ein unschlag- bares Argument für Investoren, wenn es am Ende darum geht, wie hoch die risikoadjustierte Rendite ausfällt“, betont Marcus Perschke, Leiter Wholesale bei der BayernInvest. Top-Positionen Ziel des DKB Nachhaltigkeitsfonds Klima- schutz ist, ein ähnliches Risiko-Rendite-Profil zu erzielen wie die Vergleichsbenchmark MSCI World. Er bietet die Chancen globaler Aktien – doch mit einem signifikant reduzierten CO 2 -Fußabdruck. In den Top-Positionen des ausschüttenden Fonds finden sich US-Schwergewichte wie Mi- crosoft oder Alphabet. Die großen Technologie- konzerne sind für Riedl attraktiv, weil sie Klima- schutzziele in ihrer Unternehmensstrategie be- rücksichtigen und bereits einen geringen CO 2 - Fußabdruck aufweisen. Deshalb werden sie im Fonds entsprechend stark gewichtet. Microsoft sei es gelungen, durch den effizienten Einsatz moderner Rechenzentren seinen Energiever- brauch für digitale Prozesse deutlich zu verrin- gern. „Die Alphabet-Tochter Google ist weltweit größter Einkäufer erneuerbarer Energie und nutzt diese nach eigenen Angaben zu 100 Prozent für ihre Geschäftsprozesse“, sagt der Fondsmanager. Zudem wendet Riedl konsequent Ausschluss- kriterien an. Er investiert nicht in Unternehmen, die fossile Brennstoffe fördern oder die Waffen, Atomkraft, Tabak produzieren oder Kohlekraft- werke betreiben. Ausgeschlossen sind auch jegliche Art von Glücksspielen sowie Unterneh- men, die Kinderarbeit zulassen. Zudem werden die Prinzipien der United Nations Global Com- pact, also der Prinzipien für verantwortungsvolle Unternehmensführung, berücksichtigt. Unternehmen, deren Geschäftsmodelle durch strengere Regeln zum Klimaschutz bedroht werden, finden sich in dem Fonds nicht. „Aber natürlich verändern sich Unternehmen. Sollte ein Unternehmen unsere klaren klimafreundli- chen Investmentziele nicht mehr erfüllen, so verkaufen wir“, erklärt Riedl. Den DKB Nachhaltigkeitsfonds Klimaschutz hat die BayernInvest gemeinsam mit der DKB aufgelegt. Fondsmanager ist die BayernInvest Kapitalverwaltungsgesellschaft mbH, Verwal- tungsgesellschaft als auflegende Gesellschaft ist die BayernInvest Luxemburg S.A. Der Fonds richtet sich sowohl an institutionelle als auch an private Investoren. Gewinner von morgen PA R T N E R - P O R T R Ä T ESG-Investments erweisen sich auch in der Coronakrise als robust. „Nach- haltig und profitabel – das passt gut zusammen“, sagt Sascha Riedl, Fonds- manager des DKB Nachhaltigkeitsfonds Klimaschutz. „Einen Zielkonflikt zwischen Ökologie und Rendite im Sinne eines Trade-offs sehe ich nicht. Ganz im Gegenteil! Ökologisch agierende Unternehmen sind nach unserer Einschätzung langfristig stabiler und somit die Gewinner von morgen.“ DKB NACHHALTIGKEITSFONDS KLIMASCHUTZ KONTAKT BayernInvest Kapitalverwaltungsgesellschaft mbH Karlstraße 35 D-80333 München Tel.: ............................... +49/89/548 50-186 Fax: ............................... +49/89/548 50-444 E-Mail: ................. relationship-management@ bayerninvest.de Internet: ......................... www.bayerninvest.de Marcus Perschke, Leiter Wholesale, BayernInvest ANZEIGE • Foto: © BayernInvest FONDSDATEN DKB Nachhaltigkeitsfonds Klimaschutz Für Privatanleger ISIN/WKN (AL): LU0117118124 / 541955 Für Institutionelle ISIN/WKN (InstANL): LU1989373987 / A2PKG5 FIRMENPORTRÄT Niedrige Zinsen und nachhaltige Investments bleiben für Investoren die dominierenden Themen. Über 30 Jahre verant- wortungsvolles Investieren und ein großer Erfahrungsschatz im Managen von Anleihen bilden die DNA der BayernInvest. Mit unseren Publikumsfonds treffen wir die Bedürfnisse vieler Investoren. Es geht darum, im wohl weiter anhaltenden Niedrigzinsumfeld attraktive Erträge zu erwirtschaften und zugleich den steigenden Anforderungen an Nachhaltigkeit, Klimaschutz und SDG-Kriterien gerecht zu werden. Die BayernInvest bietet dafür passgenaue Produkte für Renten-, Aktien- und Multi-Asset-Portfolios. PERFORMANCE & PORTFOLIO DKB Nachhaltigkeitsfonds Klimaschutz Dividendenrendite (in %): 1,75 % Fondsvolumen (in Mio. Euro): 68,26 Volatilität (in %): 21,28 Anzahl Aktien: 213 ESG-Rating: AA CO 2 -Fußabdruck in kg CO 2 e/Jahr: 16,5 SDG-Wirkung (in %): 17,8 Perfomance-Entwicklung (absolut) Anteilsklasse YTD –1 Monat –3 Monate –1 Jahr Anteilsklasse 5,61 % 3,56 % 9,96 % 11,30 % Referenzportfolio–6,27 % –0,48 % 4,44 % 0,97 % Quelle: eigene Berechnungen, Stand: 31.7.2020; Referenzportfolio = MSCI World NTR EUR Index