FONDS professionell Deutschland, Ausgabe 2/2022

PARTNER-PORTRÄT Kontakt Eyb & Wallwitz Vermögensmanagement GmbH Kettenhofweg 25 60325 Frankfurt am Main Tel.: +49/69/273 11 48-00 Fax: +49/69/273 11 48-09 E-Mail: sales@eybwallwitz.de Internet: eybwallwitz.de Dr. Georg von Wallwitz , CFA Geschäftsführender Gesellschafter A nhaltende Volatilität, geopolitische Span- nungen und die Zinswende – die Lage an den Finanzmärkten ist angespannt. Weiterhin sorgen hohe Energiepreise und eine drohende Rezession für Unsicherheit im Markt. Um die Inflation in den USA einzudämmen, reagierte die US-Notenbank Federal Reserve Bank (FED) zu- letzt mit einer deutlichen Erhöhung des Leit- zinses. „Entscheidend wird der Zinspfad bis Jahresende sein. Hier hatte die FED kürzlich die Prognose deutlich nach oben angepasst. Am Markt wird nun ein Zinsgipfel bei rund drei Pro- zent zur Jahresmitte 2023 gepreist“, so Georg von Wallwitz, Geschäftsführer und Lead Portfolio- manager des Münchener Vermögensverwalters Eyb & Wallwitz. Ein angespanntes Umfeld, in dem sich Vernunft und Weitblick umso mehr be- zahlt machen. Beides bietet der Phaidros Funds Balanced von Eyb & Wallwitz – ein Mischfonds, der Aktien-, Anleihen, Geldmarktkomponenten sowie Rohstoffe kombiniert. Sein ausgewogenes Verhältnis zwischen Risiko und Rendite sowie seine stabile Wertentwicklung machen ihn seit Jahren zu einem attraktiven Anlageprodukt für langfristige Investments – auch und vor allem während unsicherer Marktphasen, wovon mit Blick auf die kommenden Monate auszugehen ist. Als Reaktion auf die erhöhte Unsicherheit stellt sich der Phaidros Funds Balanced deshalb weiterhin robust auf. Die höheren Inflationser- wartungen sprechen mittelfristig für eine erhöhte Aktienquote, die aktuell knapp 55 Prozent be- trägt. Im Blickfeld bleiben hier vor allem infla- tionssichere Werte aus der Pharma-, Lebens- mittel- und Cybersecurity-Branche. Die Anleihen- quote mit zirka 30 Prozent liegt etwas unter dem Niveau der Vormonate, wobei mehrheitlich in Unternehmensanleihen investiert wird. „An den Anleihenmärkten scheint die Verschärfung der Geldpolitik nun zu einem erheblichen Teil eingepreist zu sein. In den kommenden Wochen werden wir die Entwicklung der Ereignisse wei- terhin aufmerksam beobachten und regelmäßig neu bewerten“, so Georg von Wallwitz. Eine 5-prozentige Goldposition dient der weiteren Di- versifikation sowie Stabilisierung des Portfolios. Die 10-prozentige Kasseposition bietet Hand- lungsspielraum bei sich eröffnenden Chancen. Weitblick schafft lang- fristigen Erfolg Die Gesamtlage an den Finanzmärkten bleibt aufgrund von Inflations- und Rezessionssorgen sowie des Ukraine-Krieges angespannt. Umso mehr macht sich eine ausgewogene und langfristige Strategie bezahlt. Beides bietet der Phaidros Funds Balanced. Fondsdaten Phaidros Funds Balanced A ISIN/WKN: LU0295585748/A0MN91 Auflagedatum: 20.4.2007 Ausgabeaufschlag: max. 4 % Mindestanlage: keine Stand: 14.4.2022 Firmenporträt Die Eyb &Wallwitz Vermögensmanagement GmbH mit Hauptsitz in München und einem Standort in Frankfurt ist mit € 3 Mrd. Assets under Management einer der größten unabhängigen Asset Manager in Deutschland. Das 2004 gegründete Haus hat sich einerseits auf den Bereich der diskretionären Mandate und Spezialfonds, andererseits auf die hauseigenen Phaidros Funds spe- zialisiert. Phaidros Funds Balanced vs. Morningstar Peergroup Quelle: Morningstar Direct, Eyb & Wallwitz -40 % -20 % 0 % 20 % 40 % 60 % 80 % 100 % 120 % 140 % ’07 I 2009 I 2011 I 2013 I I 2017 2015 I 2021 2019 I Phaidros Funds - Balanced A EAA Fund EUR Flexible Allocation - Global VORTRAG VON DR. GEORG VON WALLWITZ INFLATION, KRISEN UND TURBULENZEN – KOMMEN DIE GOLDENEN ZWANZIGER ZURÜCK? 12.10 Uhr | Saal 10 DIENSTAG, 21. JUNI 2022 ANZEIGE FOTO: © EYB & WALLWITZ VERMÖGENSMANAGEMENT GMBH INTELLIGENT INVESTIEREN