FONDS professionell Deutschland, Ausgabe 2/2023

1. Mit dem Unternehmerfonds flex hat Wagner & Florack einen neuen Fonds am Start. Was ist die Intention? „Neu“ ist relativ. Den Fonds gibt es nun auch schon seit Dezember 2020, wir haben ihn nur nicht ins „Schaufenster“ gestellt. Unser Aktien- investmentansatz hat sich bereits beim Unter- nehmerfonds über viele Jahre bewährt und spielt auch für den „flex“ eine wesentliche Rolle. Zur Intention: Mit dem Unternehmerfonds flex wollen wir auch denjenigen Anlegern einen Zugang zu unserer Investmentphilosophie geben, die nicht in einen reinen Aktienfonds investieren möchten oder können. Die unternehmerische Analyse und Bewertung von Firmen und Assets steht auch beim Unternehmerfonds flex im Fokus, um lang- fristig ein Ziel zu erreichen: die Erwirtschaftung attraktiver Renditen bei hoher substanzieller Investitionssicherheit und vergleichsweise gerin- ger Volatilität. 2. Wie ist das Portfolio des Wagner & Florack Unter- nehmerfonds flex derzeit aufgestellt? Rund 75 Prozent Qualitätsaktien, 7 Prozent kurzlaufende Anleihen bester Bonität, 6 Prozent Gold und 12 Prozent Liquidität. Die Quoten steuern wir flexibel, aber behut- sam und nicht erratisch. Und klar ist: Die langfristige unternehmeri- sche Beteiligung an zuverlässig und stark wachsenden Weltklasse- firmen mit robusten Geschäftsmodellen, die auch in Rezessionen tragen, halten wir für die sinnvolls- te Form des langfristigen Investierens. Daher machen Aktien von Qualitätsunternehmen den mit Abstand größten Teil des Portfolios aus, und das wird – so sich die Rahmenbedingungen nicht fundamental ändern – auch so bleiben. 3. Welche Portfolioveränderungen gab es in der jüngeren Vergangenheit? Im Vergleich zum Jahresende haben wir im lau- fenden Jahr die Aktienquote geringfügig erhöht. Und erstmals seit der Fondsauflage haben wir in Anleihen investiert – in Anleihen bester Boni- tät. Hier machen wir keine Experimente und verzichten lieber auf einige Basispunkte, können dafür aber ruhig schlafen. Das soll für das gesamte Portfolio gelten. Somit auch für den Anleihenbereich. Wir haben daher kurzlaufende Anleihen von z. B. Procter & Gamble, Nestlé und Apple gekauft, alle auf Euro lautend. Die Liquidität haben wir somit reduziert, verfügen aber immer noch über genügend Manövrier- fähigkeit. Gold, das wir als einen weiteren Schutz gegen Unfälle im Finanzsystem betrach- ten, haben wir in der Gewichtung nahezu unver- ändert belassen. 4. Wie lauten die vertrieblichen Ziele? Als Überzeugungstäter: Überzeugung schaffen. Dafür, dass der Unternehmerfonds als Kern- investment im Aktienbereich fungieren kann und der Unternehmerfonds flex eine sehr attraktive Ergänzung zu den bekannten Flaggschifffonds im Multi-Asset-Segment darstellt. Fondsdaten Wagner & Florack Unternehmerfonds flex ISIN/WKN, Anteilsklasse C: DE000A2P23M1/ A2P23M ISIN/WKN, Anteilsklasse P: DE000A2P23L3/ A2P23L Ertragsverwendung: ausschüttend SFDR-Klassifizierung: Artikel 8+ („Nachhaltigkeitsfonds“) Auflagedatum: 14.12.2020 Fondsvolumen: 22 Mio. EUR Risiko- und Ertragsprofil: 3 von 7 Stand: 30.4.2023 PARTNER-PORTRÄT Kontakt Wagner & Florack AG Poppelsdorfer Allee 64 53115 Bonn Tel.: +49/228/945 95 86-0 E-Mail: schumann@unternehmerfonds.de Internet: unternehmerfonds.de Firmenporträt Die Wagner & Florack AG ist eine bankenunabhängige und inhabergeführte Investmentboutique mit Sitz in Bonn und Köln. Oberstes Gebot der Anlagepolitik ist die langfristige Wahrung und Mehrung des Kapitals der Investoren. Hierzu investiert Wagner & Florack langfristig und mit unternehmerischer Sichtweise in höchste „Qualität“. Basis des Handelns ist die eigene, tiefe und unternehmerische Analyse von Unternehmen und Assets. Wagner & Florack ist dabei frei von Interessen Dritter, und die handelnden Personen sind selbst in den Wagner & Florack Unternehmerfonds investiert. Somit besteht Interessengleichheit mit den Investoren. Qualität. Robustheit. Flexibilität. Warum sich ein Blick auf den Multi-Asset-Fonds von Wagner & Florack lohnt. Vier Fragen an Dominikus Wagner. Dominikus Wagner, Dr. Dirk Schmitt Fondsmanagement Wagner & Florack Unternehmerfonds flex Wertentwicklung seit Auflage (14.12.2020) im Vergleich zur Morningstar-Vergleichsgruppe Quelle: Morningstar Direct, 26.04.2023 95 % 100 % 105 % 110 % 115 % 120 % 125 % I ’20 2021 I I 2022 ’23 Wagner & Florack Unternehmerfonds flex C EAA Fund EUR Flexible Allocation - Global Disclaimer: Dieses Dokument dient alsWerbemitteilung.Mit diesem Dokument wird keinAngebot zumVerkauf,Kauf oder zur Zeichnung vonWertpapieren oder sonstigenTiteln unterbreitet.Die enthaltenen Informationen und Einschätzungen stellen keineAnlageberatung oder sonstige Empfehlung dar.Die vollständigenAngaben des Fonds sind demVerkaufsprospekt sowie der Satzung oder demVerwaltungsreglement oder denVertragsbedingungen,ergänzt durch den jeweiligen letzten geprüften Jahresbericht und den jeweiligen Halbjahresbericht, falls ein solcher jüngeren Datums als der letzte Jahresbericht vorliegt, zu entnehmen. Diese Unterlagen stellen die allein verbindliche Grundlage eines Kaufs dar. Die genannten Unterlagen sowie die Wesentlichen Anlegerinformationen (KID) erhalten Sie kostenlos in deutscher Sprache bei der jeweiligenVerwaltungsgesellschaft/Kapitalverwaltungsgesellschaft oderVerwahrstelle sowie von den jeweiligen Vertretern in den Ländern.Wertentwicklungen derVergangenheit bieten keine Gewähr für zukünftige Entwicklungen.DerWert derAnteile kann schwanken und wird nicht garantiert. WAGNER & FLORACK UNTERNEHMERFONDS FLEX ANZEIGE FOTO: © WAGNER & FLORACK