SACHWERTE SPEZIAL, Sonderausgabe 2023

Aktuelle Immobilieninvestments für Privatanleger Immobilien sind das größte Segment im Markt der Sachwertinvestments. Fonds mit Deutschland-Immobilien haben den größten Marktanteil, gefolgt von Beteiligungsangeboten mit US-Immobilien. BVT Residential USA 17 In den USA fehlen – wie in Deutschland – Woh- nungen,nurdassdortdieBevölkerungmitderzeit mehr als zwei Prozent pro Jahr stärker wächst, was einstweilen den Bedarf anWohnungen jedes Jahr noch steigen lässt. Dasmacht es interessant, in den US-Mietwohnungsmarkt zu investieren. BVT plant, mindestens zwei Projekte für Apartmentanlagen der gehobe- nerenKlasse an Standorten der Ostküste der USA zu erwerben.Je Projekt rechnet BVT mit einer Phase von drei bis vier Jahren zwischen Baubeginn undVerkauf der fertigen Wohnanlage.BislangistdieFondsgesellschaftmehrheitlichaneinemProjektimGroß- raumAtlantabeteiligt.AlsweiterepotenzielleInvestitionsstandortenannteBVTzuletzt den Großraum Boston,Washington, D.C. und Orlando. Deutsche Finance Investment Fund 22 Der Fonds investiert vorwiegend über Spezial-AIF parallel zu institutionellen Investoren in West- europa und in den USA. Dabei strebt der Initiator Beteiligungen an Value-Add-Immobilien, an Labor- und Verwaltungsflächen (Lab-Offices“ und an Wohnimmobilien an. Konkrete Anlageprojekte sind noch nicht bekannt. Die geplante Laufzeit des Fonds endet mit Juni 2029. Anleger erzielen Einkünfte aus Gewerbebetrieb. DFV Hotel Kaiserslautern InvestmentobjektdiesesFondsistdasDreisterne- hotelHolidayInnExpress inKaiserslautern.Eshat 146 Gästezimmer, ein Restaurant, eine Bar und Konferenzräume. Kaiserslautern ist die fünft- größte Stadt in Rheinland-Pfalz und verkehrstechnisch gut erreichbar. Das Hotel der Economy-Klasse soll Geschäftsreisende ansprechen. Immac Immobilien Renditedachfonds Der Fonds beteiligt sich innerhalb der Immac Group an Publikums- und Spezial-AIF und baut aufdieseWeiseeinindirektesPortfolio,bestehend ausPflegeeinrichtungen, Seniorenimmobilienund Hotels, auf. Bislang zeichnete der Dachfonds einen Anteil am 123. Renditefonds mit einerSeniorenresidenzinBadEilsen(Niedersachsen).DieserSpezial-AIFwurdeAnfang Mai geschlossen. Der Anlageausschuss hat zudem eine Beteiligung am Hotel Deg- gendorf der zur Immac Group gehörenden DFV empfohlen. Der Initiator nennt in den Unterlagen drei weitere Spezial-AIF als geplante Investments. Die Fondsgesellschaft soll 2038 enden, die Laufzeit kann jedoch bis Ende 2046 verlängert werden. Hannover Leasing Campus Augsburg Der Fonds hat über eine Objektgesellschaft einen mittlerweile fertig errichteten Büroneubau in Augsburg erworben. Die Immobilie wird von 16 Mietparteien genutzt.Damit ist sie voll vermietet. IhreVerträge haben eine gewichtete durchschnittliche Laufzeit von rund neun Jahren. Hauptmieter mit etwa 42 Prozent ist der Weltbild Verlag. Ende 2022 wurde die Eigen- kapitalzwischenfinanzierung bis Anfang Juni 2024 verlängert. HTB 12. Geschlossene Immobilieninvestment Portfolio Der Publikums-AIF investiert in Anteile an rund 50 bereits platzierten Immobilienfonds, die der Bremer Anbieter HTB über den Zweitmarkt er- wirbt. Es kommen lediglich Fonds mit deutschen Immobilien in Betracht, dafür aber das ganze Spektrum an Nutzungsarten von Büro- und Einzelhandelsimmobilien über Pflegeheime und Hotels bis hin zu Logistik- und Wohnimmobilien. Fremdkapital wird nicht eingesetzt. Bis Ende November 2022 hat sich der Fonds mit 4,7 Millionen Euro an Zielfonds beteiligt. Paribus München Taunusstraße Das Investment befindet sich in der zweiten Ge- neration, da es bereits 2010 als geschlossener Fonds aufgelegt wurde. Die Altgesellschafter konnten zum 31. August 2022 aussteigen oder investiert bleiben. Beteiligungsgegenstand ist ein 2010 errichtetes Bürogebäude im nördlichenMünchen.DiegesamtenNutzflächenunddiePkw-StellplätzesindbisEnde 2031 an die Deutschlandtochter des französischen Technologiekonzerns AKKA ver- mietet.DieFondslaufzeit istbisEnde2034geplant,wobeiParibusdavonausgeht,dass AKKA den Mietvertrag verlängern wird. Die Gebäudekonstruktion lässt laut Emitten- tenangaben eine flexible Flächennutzung zu, wodurch eine etwaige Neuvermietung möglich sein sollte. Patrizia Heidelberg Bahnstadt Die Fondsgesellschaft hat knapp 90 Prozent der Anteile einer Objektgesellschaft erworben, die eine überwiegend als Büro genutzte Gewerbe- immobilie im Heidelberger Stadtteil Bahnstadt hält. Diese Konstruktion wurde gewählt, damit keine Grunderwerbsteuer anfällt. Die Immobilie ist derzeit zu rund 93 Prozent an Parteien überwiegend aus den Bereichen IT, Forschung und Elektronik sowie aus dem öffentlich-rechtlichen Sektor vermietet. Die Verträge laufen im gewichteten Mittel noch rund 6,5 Jahre. Wealthcap Immobilien Deutschland 46 Die Fondsgesellschaft hält knapp 90 Prozent der Anteile an einer Gesellschaft, der das Haus am Postplatz in Dresden gehört. Dieser Platz liegt im historischen ZentrumdersächsischenHauptstadt. DasDGNB-zertifizierteGebäudewurde2019fertiggestelltundverfügtüberetwa18.500 Quadratmeter Wohn- und Gewerbemietfläche. Davon waren im Januar 2023 zirka 82 Prozent vermietet. Die gewichtete durchschnittliche Restlaufzeit im Bereich der gewerblichenVermietungbetrugrund8,6Jahre.AnkermietersindzurzeitdieFitness- centerkette Fit One, Rewe und der Drogeriemarkt DM. Etwa 40 Prozent der Gesamt- flächen werden von diesen drei Mietern genutzt. In den oberen vier Etagen befinden sich 68 Wohnungen mit eine Gesamtwohnfläche von rund 7.000 Quadratmetern. In der Tiefgarage haben 143 Pkw Platz. Volumen: mind. 87 Mio. $ Eigenkapital: mind. 37 Mio. $ Auflage: November 2021 Volumen: 37 Mio. € Eigenkapital: 37 Mio. € Auflage: Januar 2023 Volumen: 18,6 Mio. € Eigenkapital: 9,4 Mio. € Auflage: Juni 2022 Volumen: 33 Mio. € Eigenkapital: 33 Mio. € Auflage: Dezember 2022 Volumen: 43,5 Mio. € Eigenkapital: 23 Mio. € Auflage: November 2021 Volumen: 20 Mio. € Eigenkapital: 20 Mio. € Auflage: November 2021 Volumen: 61 Mio. € Eigenkapital: 37 Mio. € Auflage: Oktober 2022 Volumen: 120 Mio. € Eigenkapital: 64 Mio. € Auflage: September 2022 Volumen: 102 Mio. € Eigenkapital: 51 Mio. € Auflage: Februar 2022 fondsprofessionell.de 2/2023 25 FOTO: © OKA | STOCK.ADOBE.COM