Anleger, die sich vor zehn Jahren für einen global streuenden Mischfonds mit Aktienfokus entschieden und im Rahmen eines Sparplans monatlich fleißig 100 Euro in das Produkt eingezahlt haben, konnten sich über weite Strecken beruhigt zum Schlafen betten. Das "Horrojahr 2018" bereitete vielen von ihnen allerdings ein böses Erwachen, wie die neueste Sparplan-Statistik des BVI zeigt.

Nach Abzug aller Ausgabeaufschläge und der fondsinternen Kosten blieb Plansparern mit dieser Portfoliogruppe im Mittel nur eine Rendite von 2,5 Prozent per annum übrig. Ein Jahr früher hätte ihre Bilanz noch anders ausgesehen, denn Ende 2017 standen hier durchschnittlich Wertzuwächse von 5,3 Prozent oder – bei über die Jahre eingezahlten 12.000 Euro – statt der nun ausgewiesenen 13.605 Euro rund 2.100 Euro mehr zu Buche. Damit nicht genug: Immerhin zehn von 85 der vom Bundesverband Investment und Asset Management dieser Kategorie zugeordneten Portfolios warfen – als Anfang 2009 gestarteter und Ende 2018 gekündigter Sparplan – keine Gewinne ab, sondern Verluste.

Trotz dieses wenig rühmlichen Resultats lassen sich auch hier einige Top-Fonds finden, die aus dem Mittelmaß deutlich herausragen. Genau nach diesen hat FONDS professionell ONLINE gestöbert und die jüngste Auswertung des Branchenverbands per 31. Dezember 2018 unter die Lupe genommen: Im dritten Teil unserer siebenteiligen Serie zeigen wir nicht nur, was Anleger bei einer monatlichen Einzahlung von jeweils 100 Euro auf zehn Jahre gerechnet mit den besten Portfolios der Kategorie "Mischfonds aktienorientiert, global" verdienen konnten. Auch, wie die Manager die renditestärksten Produkte derzeit aufgestellt haben, finden Sie in der Bilderstrecke oben heraus! (cf)

Hier geht es zu den übrigen Teilen der Sparplan-Serie:
Auftakt: Fondssparer müssen Tiefschläge wegstecken
Teil 1: Diese anleihenlastigen Mischfonds sind top
Teil 2: Das sind die Stars bei den flexiblen Mischfonds

Über die Wertentwicklungsstatistiken des BVI
Die Berechnung des BVI berücksichtigt sowohl den Ausgabeaufschlag als auch alle zwischenzeitlich anfallenden fondsinternen Kosten. Ausschüttungen wurden außerdem rechnerisch umgehend in neue Investmentfondsanteile investiert, um einen besseren Vergleich ausschüttender und thesaurierender Investmentfonds zu ermöglichen.

Erklärung zu den Grafiken in der Bilderstrecke
Die jeweils obere Kurve zeigt die Entwicklung des Einzelfonds (rote Linie) im Vergleich zu der von Morningstar herangezogenen Gruppe an Konkurrenzprodukten (blau). Das Kreisdiagramm unten veranschaulicht die Anlageschwerpunkte des Produkts. Fahren Sie mit der Maus über die einzelnen Teilstücke oder klicken Sie diese an, um den Prozentanteil der Position zu erfahren.